Тестирование Гипотезы О Наличии Единичного Корня Для Независимых Панелей (Testing the Hypothesis of a Unit Root for Independent Panels)

38 Pages Posted: 28 Feb 2017  

Anton Skrobotov

Russian Presidential Academy of National Economy and Public Administration (RANEPA) - Department of Economics

Marina Turuntseva

Gaidar Institute for Economic Policy; Russian Presidential Academy of National Economy and Public Administration (RANEPA)

Date Written: February 20, 2017

Abstract

Russian Abstract: Тестирование наличия единичных корней в данных имеет большое значение для эмпирического анализа. Практически ни одно макроэкономическое исследование не обходится без тестирования того, является ли конкретный временный ряд стационарным относительно тренда (trend stationary, TS) или является стационарным в первых разностях (difference stationary, DS). В первом случае, если ряд является стационарным относительно тренда, то моделировать ряд необходимо в уровнях. В противном случае нужно перейти к первым разностям временного ряда, если моделируется именно этот конкретный ряд по отдельности, или переходить к анализу коинтеграции нескольких временных рядов, каждый из которых является нестационарным. Наличие коинтеграции позволяет дать экономическое обоснование долгосрочных зависимостей и краткосрочной корректировки к долгосрочным состояниям равновесия.

English Abstract: Testing of a unit root in the data is of great importance for the empirical analysis. Almost one or macroeconomic study is not without testing whether a particular stationary time series against the trend (trend stationary, TS) or It is stationary in first differences (difference stationary, DS). In the first If the number is stationary relative to the trend, the number of simulated necessary levels. Otherwise, you need to go to the first difference time series if it is modeled by this specific number separately,or proceed to the cointegration analysis of multiple time series, each which is non-stationary. The presence of cointegration allows us to give feasibility study of long-term and short-term dependency adjustments to long-term equilibrium.

Note: Downloadable document is in Russian.

Suggested Citation

Skrobotov, Anton and Turuntseva, Marina, Тестирование Гипотезы О Наличии Единичного Корня Для Независимых Панелей (Testing the Hypothesis of a Unit Root for Independent Panels) (February 20, 2017). Available at SSRN: https://ssrn.com/abstract=2920578 or http://dx.doi.org/10.2139/ssrn.2920578

Anton Skrobotov (Contact Author)

Russian Presidential Academy of National Economy and Public Administration (RANEPA) - Department of Economics ( email )

Marina Turuntseva

Gaidar Institute for Economic Policy

Gazetny lane, 3-5
Moscow, 125993
Russia

Russian Presidential Academy of National Economy and Public Administration (RANEPA) ( email )

Varnadskogo Avenue,82
Moscow, 119571
Russia

Register to save articles to
your library

Register

Paper statistics

Downloads
9
Abstract Views
94
PlumX