La importancia de medir el riesgo de liquidez con aplicaciones inteligentes

5 Pages Posted: 6 May 2021

See all articles by Mazin A. M. Al Janabi

Mazin A. M. Al Janabi

EGADE Business School, Tecnologico de Monterrey; EGADE Business School, Tecnologico de Monterrey; Economic Research Forum (ERF)

Date Written: May 5, 2021

Abstract

En los últimos días, se han encendido todas las alarmas ante el riesgo de recesión de algunas de las principales economías del mundo (Alemania, Reino Unido, Italia, Brasil y México). La desaceleración afecta a varias regiones del mundo y puede llegar generalizarse, agravando la desconfianza de los inversores y la inestabilidad de los mercados financieros provocada por la guerra comercial entre EE. UU. y China, entre otros factores de incertidumbre. Los inversores han trasladado parte de sus carteras de inversión a activos considerados refugio, como los bonos soberanos; la desconfianza de los inversores se encuentra en mínimos históricos de los últimos años. Gestionar tu cartera de inversión cuando se avecina un final de ciclo económico puede ser peliagudo. Si bien hay expertos que recomiendan reequilibrar la distribución de tus activos, comprar bonos del tesoro, enfocarte en materias primas, productos básicos o inversión inmobiliaria, lo realmente importante es aprender a gestionar el riesgo. En el actual contexto de incertidumbre y condiciones de mercado adversas, evaluar la optimización del desempeño de las carteras de inversión, así como el riesgo de liquidez, es esencial, como explico en el capítulo “Theoretical and practical foundations of liquidity-adjusted value-at-risk (LVaR): optimization algorithms for portfolio selection and management”, el cual está incluido en el libro Expert Systems in Finance. Smart Financial Applications in Big Data Environments (Routledge, Taylor & Francis Group, 2019), publicado recientemente.

Keywords: Emerging Markets, Liquidity-Adjusted Value at Risk, Liquidity Risk, Machine Learning, Portfolio Management, Risk Management

JEL Classification: C10, C13, G20, and G28

Suggested Citation

Al Janabi, Mazin A. M., La importancia de medir el riesgo de liquidez con aplicaciones inteligentes (May 5, 2021). Available at SSRN: https://ssrn.com/abstract=3840336 or http://dx.doi.org/10.2139/ssrn.3840336

Mazin A. M. Al Janabi (Contact Author)

EGADE Business School, Tecnologico de Monterrey ( email )

Av. Carlos Lazo 100 Col. Santa Fe, Del. Alvaro Obr
Mexico City, 01389
Mexico

EGADE Business School, Tecnologico de Monterrey ( email )

Av. Eugenio Garza Sada #2501
Col. Tecnológico
Monterrey, Nuevo León 64849
Mexico

Economic Research Forum (ERF) ( email )

21 Al-Sad Al-Aaly St.
(P.O. Box: 12311)
Dokki, Cairo
Egypt

Do you have a job opening that you would like to promote on SSRN?

Paper statistics

Downloads
66
Abstract Views
251
Rank
504,551
PlumX Metrics